Bitte verwenden Sie diesen Link, um diese Publikation zu zitieren, oder auf sie als Internetquelle zu verweisen: https://hdl.handle.net/10419/49313 
Erscheinungsjahr: 
2003
Schriftenreihe/Nr.: 
Technical Report No. 2003,16
Verlag: 
Universität Dortmund, Sonderforschungsbereich 475 - Komplexitätsreduktion in Multivariaten Datenstrukturen, Dortmund
Zusammenfassung: 
We provide a method for distinguishing long-range dependence from deterministic trends such as structural breaks. The method is based on the comparison of standard log-periodogram regression estimation of the memory parameter with its tapered counterpart. The difference of these estimators provides the desired test. Its asymptotic distribution depends on the true memory parameter under the null, and is therefore estimated by bootstrapping. The test is applied to inflation rates of three industrialized countries.
Schlagwörter: 
Long memory
trends
log-periodogram regression
inflation rates
JEL: 
C12
C22
C14
Dokumentart: 
Working Paper

Datei(en):
Datei
Größe
152.08 kB





Publikationen in EconStor sind urheberrechtlich geschützt.