Bitte verwenden Sie diesen Link, um diese Publikation zu zitieren, oder auf sie als Internetquelle zu verweisen: https://hdl.handle.net/10419/212034 
Erscheinungsjahr: 
2006
Schriftenreihe/Nr.: 
Bank of Finland Research Discussion Papers No. 9/2006
Verlag: 
Bank of Finland, Helsinki
Zusammenfassung: 
The aim of this paper is to illustrate how the stability of a stochastic dynamic system is measured using the Lyapunov exponents. Specifically, we use a feedforward neural network to estimate these exponents as well as asymptotic results for this estimator to test for unstable (chaotic) dynamics.The data set used is spot electricity prices from the Nordic power exchange market.Nord Pool, and the dynamic system that generates these prices appears to be chaotic in one case.
Schlagwörter: 
feedforward neural network
Nord Pool
Lyapunov exponents
spot electricity prices
stochastic dynamic system
JEL: 
C12
C14
C22
Persistent Identifier der Erstveröffentlichung: 
ISBN: 
952-462-276-9
Dokumentart: 
Working Paper

Datei(en):
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Größe
600.94 kB





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