Bitte verwenden Sie diesen Link, um diese Publikation zu zitieren, oder auf sie als Internetquelle zu verweisen: https://hdl.handle.net/10419/210731 
Erscheinungsjahr: 
2019
Schriftenreihe/Nr.: 
Staff Report No. 879
Verlag: 
Federal Reserve Bank of New York, New York, NY
Zusammenfassung: 
The 2007-09 financial crisis highlighted the vulnerability of financial institutions linked by a complex web of credit default swap (CDS) contracts, sparking a wave of regulatory changes to the structure of the market. In this paper, we provide broad evidence on the evolution of the CDS market in the post-crisis period, document the properties of participants' exposures to corporate CDS over time, and study the differential pricing of transactions between different types of counterparties.
Schlagwörter: 
CDS positions
CDS transactions
dealer market power
JEL: 
G10
G12
G19
Dokumentart: 
Working Paper

Datei(en):
Datei
Größe
1.47 MB





Publikationen in EconStor sind urheberrechtlich geschützt.