Bitte verwenden Sie diesen Link, um diese Publikation zu zitieren, oder auf sie als Internetquelle zu verweisen: https://hdl.handle.net/10419/161632 
Erscheinungsjahr: 
2017
Schriftenreihe/Nr.: 
Kiel Working Paper No. 2081
Verlag: 
Kiel Institute for the World Economy (IfW), Kiel
Zusammenfassung: 
Der vorliegende Beitrag untersucht makroökonomische Determinanten von Mergerwellen in Deutschland und dient damit u.a. der Identifikation von Spekulationsblasen. Verschiedene Einflussgrößen werden mittels Vektorautoregression überprüft und die Gültigkeit vorherrschender Theorien für Deutschland verifiziert. Die Entwicklung des DAX und des Zinsniveaus haben einen signifikanten Einfluss auf die Transaktionsanzahl. Weiterhin können Herdenverhalten und Übertreibungen nach Schockereignissen gezeigt werden.
Schlagwörter: 
M&A-Wellen
Vektorautoregression
Zins
Bruttoinlandsprodukt
JEL: 
E44
G34
Dokumentart: 
Working Paper

Datei(en):
Datei
Größe
516.64 kB





Publikationen in EconStor sind urheberrechtlich geschützt.