Bitte verwenden Sie diesen Link, um diese Publikation zu zitieren, oder auf sie als Internetquelle zu verweisen: https://hdl.handle.net/10419/55512 
Erscheinungsjahr: 
2012
Schriftenreihe/Nr.: 
Discussion Paper No. 313
Verlag: 
European University Viadrina, Department of Business Administration and Economics, Frankfurt (Oder)
Zusammenfassung: 
According to the news model of asset price determination, only the unexpected component of an information should drive the stock price. We use the Danish publicly listed football club Brøndby IF to analyze how match outcome impacts the stock price. To disentangle gross news from net news, betting odd information is used to control for the expected match outcome.
Schlagwörter: 
news model
football industry
betting odds
stock market
market efficiency
event study
JEL: 
G14
L83
G32
Dokumentart: 
Working Paper

Datei(en):
Datei
Größe
285.41 kB





Publikationen in EconStor sind urheberrechtlich geschützt.