Bitte verwenden Sie diesen Link, um diese Publikation zu zitieren, oder auf sie als Internetquelle zu verweisen: https://hdl.handle.net/10419/167806 
Autor:innen: 
Erscheinungsjahr: 
2016
Quellenangabe: 
[Journal:] International Journal of Financial Studies [ISSN:] 2227-7072 [Volume:] 4 [Issue:] 2 [Publisher:] MDPI [Place:] Basel [Year:] 2016 [Pages:] 1-9
Verlag: 
MDPI, Basel
Zusammenfassung: 
This paper finds the weekend effect to be a remarkably robust anomaly and refutes the widespread belief that the weekend effect is due to data-mining or a consequence of some unusual/rare events. Out-of-sample analysis finds both the mean and median return on Monday is lower than that on Friday in nearly all years. It also reconciles and explains how some prior studies reached such an erroneous conclusion.
Schlagwörter: 
Weekend effect
Monday effect
anomaly
data-mining
JEL: 
G12
G14
Persistent Identifier der Erstveröffentlichung: 
Creative-Commons-Lizenz: 
cc-by Logo
Dokumentart: 
Article

Datei(en):
Datei
Größe
325.24 kB





Publikationen in EconStor sind urheberrechtlich geschützt.