Bitte verwenden Sie diesen Link, um diese Publikation zu zitieren, oder auf sie als Internetquelle zu verweisen: https://hdl.handle.net/10419/61727 
Erscheinungsjahr: 
1999
Schriftenreihe/Nr.: 
SFB 373 Discussion Paper No. 1999,105
Verlag: 
Humboldt University of Berlin, Interdisciplinary Research Project 373: Quantification and Simulation of Economic Processes, Berlin
Zusammenfassung: 
VaR models are related to statistical forecast systems. Within that framework different forecast tasks including Value-at-Risk and shortfall are discussed and motivated. A backtesting method based on the shortfall is developed and applied to VaR forecasts of areal portfolio. The analysis shows that backtesting based on shortfall is very sensitive with respect to the underlying assumptions.
Persistent Identifier der Erstveröffentlichung: 
Dokumentart: 
Working Paper

Datei(en):
Datei
Größe
243.66 kB





Publikationen in EconStor sind urheberrechtlich geschützt.